Saiba se afinal os PPR são uma verdadeira alternativa de poupança

Tem dinheiro disponível para aplicar num produto de poupança e não sabe qual a melhor aplicação para o seu dinheiro? Está indeciso e não sabe se os PPR são uma verdadeira alternativa para aplicar as suas poupanças? Neste artigo vamos explicar por que são os PPR uma das grandes alternativas de investimento e porque deve confiar nestes produtos.

O que procura quanto escolhe uma aplicação financeira?

Antes de iniciar a pesquisa da melhor alternativa para investir o seu dinheiro é fundamental que perceba ao certo o que procura quando escolhe uma aplicação financeira? O que é que quer? Quais os seus objectivos? Algumas alternativas poderão ser:

1. Risco;
2. Retorno;
3. Flexibilidade e facilidade de entregas;
4. Qualidade da sociedade gestora;
5. Imposto aplicável;

Estas podem ser algumas das suas preocupações quando procura uma aplicação financeira. É certo que, ao responder a cada um dos tópicos acima referenciados, estará a eliminar umas alternativas em detrimento de outras. E como se posicionam os PPR em cada uma destas variáveis?

Risco e Retorno

O risco e o retorno são duas das variáveis mais analisadas quando falamos em investimentos. Ao aplicar o seu dinheiro num PPR poderá ter duas situações: (1) capital e taxa de retorno garantidos ou (2) sem capital e taxa de retorno garantidos.

Capital e taxa de retorno garantidos

Os PPR com capital e taxa de retorno garantidos são equiparáveis a outras aplicações ditas “sem risco”, como sendo os depósitos a prazo (produtos de dívida bancária) ou certificados de aforro (produtos de dívida do Estado). Neste caso, quem assume o risco das oscilações do valor do investimento é a sociedade gestora do plano poupança reforma . Logo, a taxa garantida tenderá a ser muito conservadora.

Sem capital e taxa de retorno garantidos

Os PPR que não têm as garantias de capital e de retorno são produtos que têm risco para o cliente. Assim, o valor das suas poupanças irá depender do valor de um cabaz de aplicações financeiras que oscilará com o tempo. Poderá valorizar ou desvalorizar. Tipicamente ao assumir risco poderá esperar obter um maior retorno a prazo.

Flexibilidade e facilidade de entrega

Temos defendido a necessidade de criar hábitos de poupança que se possam reforçar com o tempo. Uma das dicas de poupança mais referidas consiste na procura por soluções de entregas programadas que permitam entregas flexíveis e com baixos montantes.

Assumindo o critério de flexibilidade e facilidade de entrega, os PPR revelam-se como produtos muito interessantes, na medida em que é possível constituir poupanças a partir de montantes muito reduzidos e num processo automático. De notar que esta característica não é partilhada por produtos considerados como alternativos, como sendo os depósitos a prazo, os certificados de aforro ou outros fundos de investimento.

Qualidade da Sociedade Gestora

Ao entregar o seu dinheiro para ser gerido por terceiros deverá ter em consideração a qualidade e segurança proporcionada pela sociedade gestora. Ditam as regras da prudência que deve procurar sociedades sólidas, com equipas experientes e competência comprovada. De pouco vale poupar dinheiro mas depois perder o dinheiro com sociedades gestoras que não tratam o seu dinheiro com o respeito que merece.

Imposto aplicável

O tempo da tributação é um campo a que deveremos dar cada vez mais atenção, na medida em que pode marcar toda a diferença quando avaliamos dois investimentos alternativos. E é neste campo que os PPR comparam favoravelmente com todos os restantes produtos financeiros, mesmo que proceda ao levantamento do dinheiro ao final de uns dias.

Os PPR têm dois benefícios fiscais que deverá conhecer:

• Benefícios à entrada – É possível deduzir no seu IRS parte dos montantes aplicados nos PPR, dependendo o montante de benefício do seu escalão de rendimentos. Este benefício foi já mais significativo e tem vindo a perder valor, mas mesmo assim existe.
• Benefícios à saída ou tributação das mais-valias – A taxa de imposto sobre as mais-valias dos PPR é decrescente consoante a duração do investimento, oscilando em 2018 entre 21.5% e os 8%. De notar que esta taxa compara com a taxa de 28% aplicável à generalidade dos produtos, com exclusão dos Seguros financeiros .

O que concluir?

Os PPR são produtos que se podem ser boas alternativas de investimento. Considerando que escolheu um produto adequado às suas necessidades, os PPR comparam bastante favoravelmente com os produtos alternativos sendo bastante mais atraentes no que toca à componente fiscal. Assim, em igualdade de circunstâncias poderá optar pelos planos poupança reforma sem risco , com risco moderado ou com risco mais elevado .

Para ter sucesso nos seus investimentos deverá procurar conhecer os produtos onde poderá aplicar o dinheiro, definir e aplicar uma estratégia de investimento. Nesta estratégia deverá diversificar os seus riscos por produtos financeiros que se complementem e nesta estratégia deverá considerar as vantagens dos planos poupança reforma.